المراجحة الإحصائية تداول العملات الأجنبية

المراجحة الإحصائية تداول العملات الأجنبية

تداول، فوريكس، ليل أت
فكس الفوركس مومباي مهاراشترا
معنى نظام التجارة الثلاثي


إستراتيجية الفوركس تجار النظام ست وثلاثون استراتيجيات عامة للتجارة ذ. م أعلى إشارات الفوركس خيارات الأسهم بدء التشغيل في المملكة المتحدة خيارات الأسهم التجارية الصغيرة

المراجحة الإحصائية تداول العملات الأجنبية الحصول على فيا أب ستور قراءة هذه المشاركة في التطبيق لدينا! هل المراجحة الإحصائية على الفوركس ممكن؟ هل تعرفون أي أوراق تعتبر تداول أزواج (أو المراجحة الإحصائية) على النقد الأجنبي؟ لم أتمكن من العثور على أي. سألت هذا السؤال في العديد من المنتديات وحصلت على أي رد. وبالتالي أعتقد أن هذه الاستراتيجية التجارية غير قابلة للتطبيق بسبب خصائص أسواق العملات أو لأسباب أساسية أخرى. ومع ذلك، ليس من الواضح بالنسبة لي ما هي هذه الأسباب. فاتح يلماز، الذي كان سابقا من بنك أوف أميركا (حاليا بليغولد)، لديه قطعة تسمى "ينتشر إيماجينال وتداول أزواج" على هذا الموضوع بالضبط، إذا كان يمكنك العثور عليه (لم أتمكن من العثور على نسخة على الإنترنت العامة)، نشرت أصلا 17 أبريل / نيسان 2009. يكتب: ويركز الأكاديميون وممارسو الصناعة عموما على جوانب السلاسل الزمنية لأسواق العملات. ويعود ذلك في المقام الأول إلى محدودية عدد العملات المتداولة. معظم أسواق العملات الناشئة بعيدة كل البعد عن الاحتكاكات القابلة للاشتعال. وبالتالي، إذا اقتصر المرء على أسواق العملة في مجموعة العشرة، بالنظر إلى أن الصدمات التي تتعرض لها الدوالر األمريكي تمثل عادة أكثر من 50٪ من التغيرات في G10) انظر الشكل 1 (، ال يترك مجال كبير لمهارات االختيار المقطعية أو استراتيجيات محايدة في السوق. وتداول الأزواج هو استراتيجية محايدة في السوق (أو محايدة بالدولار الأمريكي)، ويمكنه أن يستحوذ على فرص مختلفة في أسواق عمل مجموعة العشرة من وجهة نظر إحصائية. وعلاوة على ذلك، نظرا لاستراتيجية بيع الفائزين وشراء الخاسرين، فمن المرجح أن تكون منخفضة أو سلبا ترتبط مع معظم النماذج الاتجاهية التقليدية (مثل استراتيجية الزخم). تركيزنا في هذه المذكرة هو اختبار استراتيجية التداول أزواج ضمن أسواق العملات G10. لدينا مجموعة بيانات العملة شهريا (بيانات نهاية الشهر التي تم الحصول عليها من رويترز و داتاستريم) ونحن نستخدم معدلات سوق المال على المدى القصير لحسابات الحمل (التي تم الحصول عليها من داتاستريم). لدينا مجموعة البيانات من 1973-2009. نحن نأخذ الدولار كعملة نوميرير وتشكل 36 زوجا ممكنا باستخدام كل 9 أوسد كروس. لدينا أزواج مطابقة خوارزمية واستراتيجية التداول هو موضح أدناه: وتشير العوائد الزائدة ونسب شارب وإحصاءات دقة الاتجاه عموما إلى نتائج واعدة. على وجه الخصوص، ونحن زيادة مستوى اختلال عتبة لإشارات التداول، وجميع إحصاءات الأداء تميل إلى التحسن. وبصفة عامة، فإن مستويات عدم الاتساق حول 1.5-2.0 الانحرافات المعيارية تميل إلى تحقيق نتائج جيدة باستمرار. نسب شارب انه يشير الى حوالي 0.7-0.8 لفترة 3M عقد. وينبغي اعتبار النتائج المقدمة في هذه المذكرة استكشافية. ومع ذلك، فإن المجموعة الأولى من النتائج تبدو مشجعة لعدة أسباب. إحصاءات الأداء جذابة نسبيا وقوية لاستراتيجية G10 النشطة. خاصة بالنظر إلى أن الاستراتيجية محايدة بالدولار الأمريكي وأن الأفق المتوقع يزيد عن 25 عاما. وعلاوة على ذلك، فإن الاستراتيجية هي مناقضة ويركز على الصفقات القيمة النسبية. وبالتالي، من المرجح أن تنتج عوائد مترابطة منخفضة لنماذج العملة الاتجاه التقليدية. إذا أخذنا النتائج المعروضة في ھذه المذكرة بقیمة وجھیة، فیجب علینا طرح سؤال ھام: ما الذي یتم دفعھ لنا؟ تكاليف المعاملات في هذه الدراسة ليست ذات صلة نظرا لأننا استخدمنا البيانات الشهرية. ويمكن عموما تجاهل مخاطر الإفلاس والسيولة وقيود البيع القصيرة بالنسبة لأسواق عمل مجموعة العشرة. وسيكون من المثير للاهتمام تحليل العلاقة بين عوائد استراتيجية الأزواج مع دورات الاقتصاد الكلي ودورات سوق الأصول ذات الصلة (أي الفترات الزمنية المتغيرة للمخاطر بالنسبة للدورات). في دراستهم، غوتزمان وآخرون. الله. (2006) أن استراتيجية الأزواج قد تكون مجزية بسبب عامل مشترك (مخفي أو كامن) كمحرك رئيسي للأسهم التي يحللونها. هناك دائما خطر أن يكون محجوب بعيدا؛ ولكن يبدو أن االستراتيجية تنتج نتائج قوية نسبيا حتى في العقد الماضي أو نحو ذلك) عندما ازداد نشاط صناديق التحوط زيادة كبيرة (. وقد تكون الاحتمالات الأخرى هي أن الاستراتيجية يمكن أن تكون مجزية لدفع الأسواق نحو التوازن عن طريق الصفقات المراجحة. وبالنظر إلى أن الاستراتيجية محايدة في السوق وتعتمد على الصفقات ذات القيمة النسبية، هناك أيضا خطر فقدان التحركات القوية في السوق مع هذه الاستراتيجية من وجهة نظر نموذجية للتخصيص. وعلى أية حال، نرى أن فهم الخصائص الأساسية للمخاطر والمكافأة لهذه الاستراتيجية أمر هام ويتطلب مزيدا من التحليل في هذا السياق. تنويه: أنا لا أعرف شيئا عن تداول العملات الأجنبية، بخلاف أنني سمعت شيئا إلى تأثير "القاعدة الأولى لتداول العملات الأجنبية هي أنك لا تتداول فكس، القاعدة الثانية". أنت تعرف كيف تسير الأمور. أنا لست في الاقتصاد الكلي، ولكن أحصل على الانطباع بأن المعيار لنماذج فكس هو المشي العشوائي. وهذا يعني أن الأساسيات ليس لديها ما تقوله عن فكس في أي شيء على أفق قصير، والتي أعتقد أنها تعتبر أربع سنوات. وأعتقد أن ما أعاق الكثير من البحوث هنا هو محدودية البيانات في أنظمة أسعار الصرف العائمة، والتدخلات السياسية الصغيرة، والتدخلات السياساتية النادرة الضخمة. وأعتقد أن الأسهم واتسون لديها أفضل، ونماذج سعر الصرف الأخيرة. هذه الأوراق لن تناقش التداول، ولكن يمكن أن تكون مثيرة للتفكير في كيفية نظرتك في المشكلة. جاسا 2002، جورنال أوف بوسينيس & أمب؛ الإحصاءات الاقتصادية 2002 (آسف، لا يمكن أن تجد صلة). هث (شخص مع المعرفة العملية سوف تضطر إلى تتناغم مع كيفية تنفيذ :)) كل تجارة الفوركس هي في الأساس تجارة أزواج. مثلا ور / أوسد هو زوج من التجارة مقابل اليورو مقابل الدولار. ونظرا لهذا "الاقتران" الأساسي، والحديث عن أزواج التداول على أزواج الفوركس يصبح، حسنا، زائدة عن الحاجة. قد تكون مهتمة في التداول باستخدام الارتباطات بين علامات الاقتباس المختلفة - ثم هو مثل نظرية الاختيار الأمثل لمحفظة المعتادة. الفرق الوحيد هو في نموذج أسعار العملات الأجنبية (بينما في الاستفادة المثلى من نماذج الأسهم المحافظ تستخدم) - هذا النموذج الذي أبحث عنه أيضا، ولا يمكنك تقديم المشورة أي شيء في الوقت الراهن. لا تنخدع من قبل اسم يتوهم - التحكيم الإحصائي هو وسيلة بسيطة للربح. كل مهنة لديها طنانة لها لخلق الوهم أن الأمور أكثر تعقيدا مما هي عليه حقا. كل شيء من لاتينترمز المستخدمة من قبل الأطباء إلى الثرثرة من الرؤوس الحادة يتحدث عن أحدث محرك السيارة، وغالبا ما تكون مفهومة مفاهيم بسيطة في شروط السبر المعقدة. المهنيين الاستثمار لا تختلف في استخدام تسميات معقدة لوصف الأشياء البسيطة والأفكار. & # 160؛ وأنا أعلم أنني كنت خائفة عندما سمعت لأول مرة ثيترم الإحصائية. بالنسبة لي، بدا وكأنني سوف أحتاج إلى دكتوراه في الرياضيات. أو على الأقل فهم متقدم لنظرية الإحصاء لمعرفة ما يعنيه. لم يكن شخص رياضيات متقدم، كنت محظوظا أن يكون معلمه التجاري الذي شرح بصبر لي ما هي المراجحة الإحصائية وكيفية استخدامها مربحة. & # 160؛ منذ أن كنت على علم بهذه التقنية التجارية الفريدة والمربحة، لقد استخدمت في ظروف متنوعة من السوق للحصول على الأرباح التي من شأنها أن تكون غير متوفرة. هذه الطريقة ليست للجميع، ولكن إذا كنت مستثمرا نشطا الذي يبحث عن حيل إضافية للتجارة، قد يكون المراجحة الإحصائية مجرد تذكرة. ما هو التحكيم الإحصائي؟ في كثير من الأحيان، والثروة الحيوانية أسعار الشركات في نفس القطاع أو نوع من الأعمال يتبع بعضها البعض عن كثب. ويلاحظ المتداول زوج العلاقة بين اثنين من الأسهم ويشتري أو يبيع كلما العلاقة خارج تزامن، بناء على افتراض أن الارتباط التاريخي من المرجح أن يستمر. & # 160؛ هل هي طريقة مضمونة؟ لا، ولكنه يوفر تكتيكا آخر في أدوات الاستثمار. & # 160؛ فمن الأسهل أن نفهم هذا المفهوم مع التوضيح. ويبين الرسم البياني التالي العلاقة بين كوكا كولا (كو) و بيبسيكو (بيب)، وربما الزوج الأسهم الأكثر شعبية للمراجحة الإحصائية. لاحظ كيف يتابع كل من السهمين بعضهما البعض حتى قرب نهاية شهر مايو. في هذا الوقت، بيبسيكو لا تتزامن مع كوكا كولا، اسقاط كما كوكا كولا يبقى ثابتا ويبدأ في الصعود. سيقوم تجار التحكيم الإحصائي بشراء أسهم بيبسيكو بمجرد التعرف على الاختلاف. & # 160؛ كما ترون، عاد الزوج بسرعة إلى المزامنة، مما يوفر فرصة للربح لتجار التحكيم الإحصائي. هناك طرق متعددة يمكن التعامل معها. & # 160؛ على سبيل المثال، لنفترض أن كوكا كولا بدأت تسلق بسرعة أعلى من بيبسيكو. سوف التجار محترفي الاحصاء والدهاء قصيرة كوكا-كولاشاريس تحسبا لسعره يعود مرة أخرى إلى الارتباط التاريخي. & # 160؛ وبالإضافة إلى ذلك، فإن الفكرة لا تقتصر فقط على اثنين من الأسهم. ويمكن تطبيق نفس الفكرة على مجموعات من ثلاثة أو أكثر من الأسماء المترابطة. ومع ذلك، غالبا ما يتم استخدام برامج خاصة لإدارة التحكيم الإحصائي متعدد القضايا. & # 160؛ كما ترون، ارتفع الهدف من نطاق الارتباط التاريخي على الرسم البياني. وكان التجار المستثمرة في الزوج قصير الهدف، وعقد حتى عاد الترابط التاريخي مرة أخرى في التزامن. من المهم أن نتذكر أنه ليس دائما أسماء واضحة تقدم ارتباطا كافيا للتجارة الزوجية. ومن الأمثلة على ذلك العلاقة بين سيتي بنك (C) وهارلي ديفيدسون (هوج). وبخلاف التداول على نفس التبادل، لا أستطيع أن أتخيل لماذا ترتبط شركتان متنوعتان إلى حد كبير. السبب يمكن أن يكون له علاقة مع حقيقة أن المستهلكين قد بورتموني لشراء الدراجات النارية هارلي ديفيدسون، ولكن هذا هو مجرد تخمين. & # 160؛ المخاطر التي يجب مراعاتها: على الرغم من أن أزواج الأسهم المرتبطة ارتباطا وثيقا تأتي مرة أخرى متزامنة مع بعضها البعض بعد تباعد، لا توجد قاعدة تقول أن هذا يجب أن يحدث. أزواج الأسهم يمكن أن تبقى متزامنة لفترة طويلة من الزمن، اعتمادا على الظروف الكامنة. دائما استخدام توقف وحجم الموقف بشكل صحيح. الإجراء المطلوب اتخاذه - & غ؛ تبدأ في رسم أزواج مشتركة مثل كوكا كولا وبيبسيكو، جنرال موتورز (جنرال موتورز) وفورد (F)، وغيرها من الشركات ذات الصلة وثيقة. وبالإضافة إلى ذلك، تجربة مع العثور على أزواج مترابطة ببساطة عن طريق رسم مجموعة متنوعة من أزواج من الأسهم. على الرغم من أنني أحب أن استخدام الرسوم البيانية اليومية، يمكن العثور على الترابطات التجارية في جميع الأطر الزمنية. وغالبا ما يستخدم التجار المحترفين البرمجيات، بدلا من الرسوم البيانية البصرية، للعثور على أزواج تاريخية تظهر انحرافا إحصائيا عن بعضها البعض. بعض منصات التداول لديها هذه القدرة التي بنيت في، ولكن هذا النوع من البرامج هو متاح بسهولة. © كوبيرايت 2001-2016 ستريتوثوريتي، ليك. كل الحقوق محفوظة. الآراء والآراء الواردة في هذه الوثيقة هي آراء وآراء المؤلف ولا تعكس بالضرورة آراء وآراء ناسداك، Inc. جيكو كوانت - التداول الكمي. التداول الكمي، التحكيم الإحصائي، تعلم الآلة والخيارات الثنائية. آخر الملاحة. إربيتال أربتريج & # 8211؛ الارتباط مقابل التكامل المشترك. ما هي المراجحة الإحصائية (ستات أرب)؟ إن فرضية التحكيم الإحصائي، أربطة إحصائية قصيرة، هي أن هناك تباسا إحصائيا بين مجموعة من الأوراق المالية التي نتطلع إلى استغلالها. وعادة ما تتطلب استراتيجية طويلة المدى مجموعة من الأسهم وقصيرة أخرى. وتطورت ستاتارب من تداول أزواج حيث يمكن للمرء أن يمتد الأسهم وقصيرة انها منافس كالتحوط، في أزواج تداول الهدف هو تحديد الأسهم التي سوف تتفوق عليه & # 8217 s أقرانهم. ستاتارب هو كل شيء عن انعكاس المتوسط، في جوهر كنت تقول أن انتشار بين أي اثنين من الأسهم يجب أن تكون ثابتة (أو تتطور ببطء مع مرور الوقت)، أي انحرافات من انتشار توفر فرصة التداول منذ في ستاتارب نعتقد أن انتشار هو العودة إلى الوراء. وعلى عكس اسم المراجحة الإحصائية، لا يوجد أي أموال خالية من المخاطر (المراجحة الحتمية خالية من المخاطر). أي نوع من الأسهم تجعل أزواج جيدة؟ أفضل الأسهم لاستخدامها في ستاتارب هي تلك التي يوجد فيها سبب أساسي للاعتقاد بأن انتشار هو يعني العودة / ثابتة. عادة ما يعني ذلك أن الأسهم في نفس القطاع السوق أو حتى أفضل نفس الشركة (بعض الشركات لديها A و B سهم مع حقوق التصويت المختلفة أو التجارة في مختلف البورصات)! بعض الأمثلة على أزواج مماثلة بشكل أساسي هي رويال داتش شل أ و رويال داتش شل ب، غولدمان ساكس فس جي بي مورغان، أبل مقابل أرم (مزود رقاقة)، ​​أرم مقابل أرم أدر، بعض المجموعات عبر القطاعات قد تعمل أيضا مثل التعدين الذهب مقابل سعر الذهب. ومن الأمثلة السيئة على ذلك البنك الملكي الاسكتلندي مقابل تيسكو لأن أعمالهم مختلفة تماما / لا تؤثر على بعضها البعض. ما هو التعريف الرياضي لزوج جيد؟ عند الخروج مع جيدة الأسهم الأساسية الاقتران تحتاج المقبل لديك اختبار رياضي لتحديد ما إذا كان & # 8217؛ ق زوج جيد. الاختبار الأكثر شيوعا هو البحث عن التكامل المشترك (en.wikipedia.org/wiki/Cointegration) لأن هذا يعني أن الزوج هو زوج ثابت (يتم إصلاح انتشار)، وبالتالي إحصائيا هو يعني العودة. عند اختبار التكامل المشترك يتم إجراء اختبار الفرضية بيفالو (en.wikipedia.org/wiki/P-value)، حتى نتمكن من التعبير عن مستوى الثقة في الزوج يعني العودة. ما الفرق بين الترابط والتكامل المشترك؟ عندما نتحدث عن المراجحة ستاتيسيكال كثير من الناس في كثير من الأحيان الحصول على الخلط بين الارتباط والتكامل المشترك. الارتباط & # 8211؛ إذا كان هناك مخزونان مرتبطان إذا كان المخزون (أ) له يوم من الأيام، فإن المخزون (ب) سيكون له يوم كونيغراتيون & # 8211؛ إذا كان اثنين من الأسهم هي كوينيغراتد ثم فمن الممكن لتشكيل زوج ثابت من بعض تركيبة خطية من المخزون ألف وباء. واحدة من أفضل تفسيرات التكامل المشترك هي على النحو التالي: "رجل يترك حانة للعودة إلى ديارهم مع كلبه، والرجل هو في حالة سكر ويذهب على المشي العشوائي، والكلب يذهب أيضا على المشي العشوائي. انهم يقتربون من طريق مزدحم والرجل يضع كلبه على الرصاص، والرجل والكلب الآن كوينتيغراتد. يمكن أن يذهب كلاهما على مناحي عشوائية ولكن المسافة القصوى التي يمكن أن تتحرك بعيدا عن بعضها البعض هو ثابت أي طول الرصاص ". حتى في جوهر المسافة / انتشار بين الرجل وكلبه هو ثابت، ويلاحظ أيضا من القصة أن الرجل والكلب لا تزال على المشي العشوائي، ليس هناك ما يقوله إذا كانت تحركاتهم مترابطة أو غير مترابطة.مع ترابط الأسهم أنها سوف تتحرك في نفس الاتجاه معظم الوقت ولكن حجم التحركات غير معروف، وهذا يعني أنه إذا كنت & # 8217؛ إعادة تداول الفارق بين اثنين من الأسهم ثم انتشار يمكن أن تستمر في النمو والمتنامية لا تظهر أي علامات على انعكاس المتوسط. هذا هو في العقد إلى التكامل المشترك حيث نقول أن انتشار "ثابت" وأنه إذا كان الانحراف ينحرف عن "تثبيت" فإن ذلك سوف يعني العودة. يتيح استكشاف التكامل المشترك بعض أكثر: معادلة الحركة البنيونية الهندسية. حيث A تقف على سعر الأسهم A. نحن نريد أن نجد زوج كوينغراتد / ثابتة. معادلة للمخزون طويل الأجل A و n قصيرة من المخزون ب. مثال على الأسهم المترابطة: لاحظ انتشار تهب. مثال على الأسهم المشتركة: لاحظ انتشار يبدو متذبذبا. 5 أفكار على & لدكو؛ إربيتال أربتريج & # 8211؛ الارتباط مقابل التكامل المشترك & رديقو؛ أجد مدونتك مثيرة جدا للاهتمام. هل هو لا يزال على؟ وتظهر مؤامرات الانتشار بوضوح مزايا التكامل المشترك على الترابط لاستراتيجية متوسطة العودة. نتطلع حقا إلى المزيد من الوظائف المتعلقة المراجحة الإحصائية. شكرا، في هذا المنصب وأظهرت الرياضيات التي يجب أن تخلق إشارة ثابتة. وكان الافتراض الرئيسي هو أن معدل النمو مو كان ثابتا (أو أن نمو كلا المخزونين ينجرف بطيئة ترك نسبة التحوط ن ثابتة). وستوضح الرسالة التالية كيفية اختبار هذا الافتراض. نأمل أن & # 8217؛ ليرة لبنانية قد كتبت عليه مساء الأحد. التحكيم الإحصائي. المراجحة الإحصائية (ستاتارب) هو نهج التداول الحسابي الكمي بشكل كبير. وهي تنطوي على أساليب إحصائية واستخراج بيانات لتوليد الإشارات التي يتم بعد ذلك تمريرها إلى نظام التداول الآلي. تاريخيا، تطورت المراجحة الإحصائية (ستاتارب) من استراتيجية تداول الأزواج، حيث يتم وضع الأسهم في أزواج من أوجه الشبه الأساسية. عندما يتفوق سهم واحد في زوج معين على الأسهم الأخرى، يتم شراء أفقر أداء طويلا يتوقع أن يتجه نحو شريكه المتفوق، والآخر يباع قصير يتوقع أن ينخفض ​​نحو شريكه الضعيف. ومن الناحية الرياضية، تتمثل الاستراتيجية في إيجاد زوج مماثل من السلع أو السلع أو العملات ذات التكامل المشترك العالي. ويجب أن تكون السلاسل الزمنية للموجودات المختارة غير ثابتة. إن مخاطر التحوط من تحركات السوق بأكملها. وقد استخدمت العديد من الأدوات الإحصائية في تجارة أزواج تتراوح بين النهج القائمة على المسافة إلى أدوات أكثر تعقيدا مثل التكامل المشترك. وبصفة عامة، فإن التحكيم الإحصائي (ستاتارب) هو أي استراتيجية محايدة بيتا، من أسفل إلى أعلى في النهج ويستخدم تقنيات إحصائية و / أو اقتصادية لتوفير إشارات التداول للتنفيذ. يتم إنشاء الإشارات من خلال مبدأ انعكاس متعارض، ولكن يمكن تصميمها أيضا باستخدام عوامل مثل تأثيرات الرصاص / التأخير، والزخم على المدى القصير، الخ. وقد أصبحت المراجحة الإحصائية (ستاتارب) قوة رئيسية في كل من بنوك الاستثمار وصناديق التحوط. العديد من عمليات الاستثمار بنك البنوك الآن مركز بدرجات متفاوتة حول أساليب التحكيم الإحصائية للتجارة.
فياس الفوركس رايبور
الفوركس حافة بدف تنزيل