تجارة الخيار الخنق

تجارة الخيار الخنق

خيارات الأسهم والكذابين الكذب
تداول العقود الآجلة مقابل الخيارات
سمارتبوت الخيار الثنائي


ما يجب القيام به مع خيارات الأسهم لا قيمة لها المعاملة الضريبية من خيارات الأسهم الموظف في عمليات الاندماج والاستحواذ المملكة المتحدة الوقت تحويل العملات الأجنبية أعلى وسطاء الفوركس في المملكة المتحدة الخيار الثنائي المملكة المتحدة منصات تداول العملات الأجنبية زيورخ رئيس الوزراء فوركس السلام الجيش

خنق. ما هو 'سترانغل' الخانق هو استراتيجية الخيارات حيث يكون للمستثمر مكانة في كل من المكالمة ووضع بأسعار إضراب مختلفة ولكن بنفس النضج والأصل الأساسي. إستراتيجية الخيار هذه مربحة فقط إذا كانت هناك تحركات كبيرة في سعر الأصل الأساسي. هذه هي استراتيجية جيدة إذا كنت تعتقد أنه سيكون هناك حركة سعرية كبيرة في المستقبل القريب ولكن غير متأكد من الطريقة التي حركة السعر سيكون. كسر "الخنق" الفرق بين سترانغل و سترادل. الخوذات الطويلة والسترات الطويلة هي استراتيجيات خيارات مماثلة تسمح للمستثمرين بالاكتساب من التحركات المحتملة الكبيرة إلى الاتجاه الصعودي أو الهبوطي. ومع ذلك، ينطوي على امتداد طويل في وقت واحد شراء مكالمة في المال وخيار وضع في المال. يشبه الشريط القصير خنق قصير ولديه احتمالية ربح محدودة محدودة تعادل القسط المحصل من كتابة المكالمة المالية ووضع الخيارات. ولذلك، فإن الخانق عادة ما يكون أقل تكلفة من الحدود حيث يتم شراء العقود من المال. مثال سترانغل. على سبيل المثال، تخيل سهم يتداول حاليا عند 50 $ للسهم. لاستخدام استراتيجية الخيار خنق، تاجر يدخل في موقفين خيار، مكالمة واحدة واحدة وضعت. ويقول المكالمة هو 55 $ وتكلف 300 $ ($ 3.00 لكل خيار × 100 سهم) ووضع هو ل $ 45 وتكلف 285 $ (2.85 $ لكل خيار × 100 سهم). إذا كان سعر السهم يبقى بين 45 و 55 $ على مدى عمر الخيار، فإن الخسارة للتاجر ستكون 585 $ (التكلفة الإجمالية لعقود الخيارين). التاجر كسب المال إذا كان سعر السهم يبدأ في التحرك خارج النطاق. لنفترض أن سعر السهم ينتهي عند 35 دولار. سوف ينتهي خيار المكالمة بلا قيمة، وستكون الخسارة 300 دولار للتاجر. ومع ذلك، اكتسب خيار الخيار قيمة كبيرة، ويستحق 715 $ (1000 $ أقل قيمة الخيار الأولي من 285 $). ولذلك، فإن مجموع مكاسب التاجر جعلت 415 $. شرحت خيارات سترانغل طويلة. خيارات الخنق هي استراتيجية تستفيد من تقلبات المخزون. خيار الخنق الطويل هو الموقف الذي سيتم استخدامه عندما يتوقع ارتفاع التذبذب للأسهم الأساسية. يتم إنشاؤه عن طريق شراء خيار من خارج المال (أوتم) خيار الاتصال (أي خيار المكالمة التي سعر الإضراب هو فوق السعر الحالي للسهم الأساسي)، وشراء خيار أوتم الخيار (أي خيار وضع سعر الإضراب هو أقل من سعر السهم الأساسي). كل من هذه الخيارات لها نفس تاريخ انتهاء الصلاحية. شراء 1 أوتم شراء شراء 1 أوتم دعوة. في حين أن سعر السهم هو أقل من سعر الإضراب خيار الدعوة، فإن المكالمة لا يستحق أي شيء. وبمجرد أن يذهب السعر فوق سعر الإضراب، فإن خيار المكالمة سيعطي ربحا. وبالمثل، في حين أن سعر السهم هو أعلى من سعر الإضراب الخيار وضع، خيار وضع لا قيمة له. عندما يذهب السهم إلى ما دون سعر الإضراب، يبدأ خيار وضع القيمة. الجمع بين ملامح الربح من هذه الخيارات 2، نحصل على الخنق الطويل الذي لديه القدرة على الربح غير محدود وارتفاع سعر السهم يتسلق أو أقل أنه يسقط. ومع ذلك، إذا كان سعر السهم يبقى بين أسعار الاضراب 2، فإن كلا من الدعوة وخيارات وضع لا قيمة لها، وبالتالي إنتاج خسارة. يجب إغلاق هذا الخانق الطويل قبل انتهاء الصلاحية. ويمكن القيام بذلك عن طريق بيع فقط المكون أو الخيار الساق الذي له قيمة (يحتمل أن يتم توفير رسوم المعاملات عن طريق السماح الساق الأخرى تنتهي). حتى إذا ارتفع السهم، سوف تبيع خيار المكالمة والسماح للخيار وضع تنتهي. والعكس صحيح إذا انخفض سعر السهم. إذا كان سعر السهم لم تتحرك، لديك أي خيار سوى السماح كلا الخيارين تنتهي بلا قيمة (أو نأمل بيعها إذا كان لديهم أي قيمة الوقت اليسار فيها قبل انتهاء الصلاحية). كما يمكن أن يرى من الربحية، وخيار خنق طويلة مثالية للأسهم المتقلبة التي من المتوقع أن يتسلق أو تحطم السعر في المستقبل القريب. ويمكن أن تكون هذه استراتيجية مفيدة لاستخدامها في الأسهم قبل إصدار تقارير أرباحها. تقرير جيد قد يسبب الأسهم إلى الارتفاع، في حين أن تقرير سيئ يمكن أن يتسبب في تعطل. وبالمثل، فإن الأخبار الأخرى مثل نتائج البحوث أو قرارات الدعوى التي تؤثر على الأسهم يمكن أن تؤدي إلى تقلبات عالية. الخيط القصير هو العكس تماما للخانق الطويل، سواء في الاستراتيجية والتنفيذ. ويهدف هذا الموقف للأسهم التي من المعروف أن الأسعار في الأساس لا تزال لا تتقلب. ولذلك فهي استراتيجية محايدة ترى الربح عندما يكون هناك القليل من حركة السوق. ما هو الفرق بين الخانق و سترادل؟ في حين يتم إنشاء كل من الخنق الطويل و سترادل عن طريق شراء مكالمة ووضع، والفرق يكمن في أسعار الإضراب من تلك الخيارات. الخيارات 2 في سترادل لها نفس سعر الإضراب، في حين أن خيارات الخانق لها 2 أسعار ضربة أوتم منفصلة. ويؤثر هذا الاختلاف على العلاوة الأولية للخيارات (ستصبح أقساط الخانق الطويلة أقل)، وفرصة للربح (يحتاج حجم أقل إلى حركة الأسهم إلى الربح). مواضيع أخرى في هذا الدليل. مواضيع أخرى في هذا الدليل. كوبيرايت & كوبي؛ 2004 - 2017 دليل تداول الخيارات. كل الحقوق محفوظة. امتطى. ما هو "سترادل" و سترادل هي إستراتيجية الخيارات التي يحتل فيها المستثمر موقعا في كل من المكالمة ويضع بنفس سعر الإضراب وتاريخ انتهاء الصلاحية، ويدفع كلا الأقساط. وتسمح هذه االستراتيجية للمستثمر بتحقيق ربح بغض النظر عما إذا كان سعر األمان يرتفع أو ينخفض، على افتراض أن سعر السهم يتغير إلى حد ما. كسر "سترادل" ميكانيكا سترادل والخصائص. مفتاح إنشاء موقف طويل المدى هو شراء خيار مكالمة واحدة وخيار واحد وضع. يجب أن يكون لكل الخيارين نفس سعر الإضراب وتاريخ انتهاء الصلاحية. إذا تم شراء أسعار مخالفة غير مطابقة، يعتبر الموقف بعد ذلك بمثابة خنق، وليس سترادل. مواقف متداخلة طويلة لها ربح غير محدود ومحدودية المخاطر. إذا استمر سعر الأصل الأساسي في الزيادة، فإن الربح المحتمل غير محدود. إذا كان سعر الأصل الأساسي يذهب إلى الصفر، فإن الربح سيكون سعر الإضراب ناقصا الأقساط المدفوعة للخيارات. في كلتا الحالتين، الحد الأقصى للمخاطر هو التكلفة الإجمالية للدخول في الموقف، وهو سعر خيار المكالمة بالإضافة إلى سعر الخيار وضع. يتم احتساب الربح عند زيادة سعر الأصل الأساسي من خلال: الربح (أعلى) = سعر الأصل الأساسي - سعر الإضراب لخيار المكالمة - صافي الأقساط المدفوعة. ويعطى الربح عندما ينخفض ​​سعر الأصل الأساسي عن طريق: الربح (أسفل) = سعر الإضراب لخيار الشراء - سعر الأصل الأساسي - صافي الأقساط المدفوعة. إن الخسارة القصوى هي إجمالي صافي الأقساط المدفوعة بالإضافة إلى أي عمولات تجارية. تحدث هذه الخسارة عندما يساوي سعر الأصل الأساسي سعر الإضراب للخيارات عند انتهاء الصلاحية. هناك نوعان من نقاط التعادل في موقف سترادل. الأولى، والمعروفة باسم نقطة التعادل العليا، تساوي سعر الإضراب لخيار المكالمة بالإضافة إلى صافي الأقساط المدفوعة. أما النقطة الثانية، وهي نقطة التعادل الأدنى، فتساوي سعر الإضراب لخيار الخيار أقل من الأقساط المدفوعة. مثال سترادل. ويبلغ سعر السهم في 50 $ للسهم الواحد. يتم تسعير خيار الاتصال مع سعر الإضراب من $ 50 في 3 $، ويتم تسعير خيار مع نفس سعر الإضراب أيضا في 3 $. المستثمر يدخل في سترادل من خلال شراء واحدة من كل خيار. وسيستفيد المركز عند انتهاء الصلاحية إذا كان سعر السهم أعلى من 56 دولارا أو أقل من 44 دولارا. يحدث الحد الأقصى للخسارة 6 $ إذا بقي السهم بسعر 50 $ عند انتهاء الصلاحية. على سبيل المثال، إذا كان سعر السهم في 65 $، فإن موقف الربح: خيط الخيار (لونغ سترانغل) الخانق الطويل، المعروف أيضا باسم خنق شراء أو ببساطة "خنق"، هو استراتيجية محايدة في تداول الخيارات التي تنطوي على شراء في وقت واحد من خارج قليلا من المال وضعت وندعو قليلا من خارج المال من نفس المخزون الأساسي وتاريخ انتهاء الصلاحية. خنق الخيارات الطويلة هو ربح غير محدود، استراتيجية محدودة المخاطر التي يتم اتخاذها عندما يعتقد المتداول الخيارات أن المخزون الأساسي سوف تواجه تقلبات كبيرة في المدى القريب. الخناقات الطويلة هي فروق أسعار الخصم حيث يتم أخذ الخصم الصافي لدخول التجارة. غير محدود الربح المحتملة. مكاسب كبيرة لاستراتيجية خيار الخنق الطويل يمكن تحقيقه عندما يقوم سعر السهم الأساسي خطوة قوية جدا إما صعودا أو هبوطا عند انتهاء الصلاحية. وفيما يلي صيغة حساب الربح: الحد الأقصى للربح = ربح غير محدود محقق عند سعر الأساس> سعر الإضراب طويل الاتصال + صافي قسط المدفوع أو السعر الأساسي دليل الخيارات. استراتيجيات محايدة. استراتيجيات الخيارات. الباحث عن استراتيجيات الخيارات. تحذير المخاطر: الأسهم والعقود الآجلة وتداول الخيارات الثنائية التي تمت مناقشتها على هذا الموقع يمكن اعتبار عمليات التداول عالية المخاطر وتنفيذها يمكن أن تكون محفوفة بالمخاطر جدا وقد يؤدي إلى خسائر كبيرة أو حتى في خسارة إجمالية لجميع الأموال على حسابك. يجب أن لا تخاطر أكثر مما كنت تتحمل أن تخسر. قبل اتخاذ قرار التجارة، تحتاج إلى التأكد من أنك تفهم المخاطر المعنية مع الأخذ بعين الاعتبار أهدافك الاستثمارية ومستوى الخبرة. يتم توفير المعلومات على هذا الموقع بدقة لأغراض إعلامية وتعليمية فقط وليس المقصود أن تكون خدمة توصية التداول. لن يكون ثيوبتيونسغويد مسؤولا عن أي أخطاء أو سهو أو تأخر في المحتوى، أو عن أي إجراءات تتخذ اعتمادا على ذلك. المنتجات المالية التي تقدمها الشركة تحمل مستوى عال من المخاطر ويمكن أن يؤدي إلى فقدان كل ما تبذلونه من الأموال. يجب عليك أبدا استثمار المال الذي لا يمكن أن تخسره.
المملكة المتحدة استعراض الخيارات الثنائية
خيارات الأسهم يونجيفيتي