خيارات استراتيجية انتشار الرأسي

خيارات استراتيجية انتشار الرأسي

ما هو نظام سلخ فروة الرأس الفوركس
ويبترادر هوتفوريكس
T4 نظام التداول


فهم إشارات تداول العملات الأجنبية خيارات الأسهم تست شم الفوركس الترتيب خيارات الأسهم جنج تداول العملات الأجنبية في ماليزيا القانونية وات هو إين الفوركس التاجر

ما هو الخيار الرأسي المنتشر الذي يجب أن تستخدمه؟ فهم ملامح الأنواع الأربعة الأساسية من ينتشر السعر أو ينتشر العمودي - دعوة الثور، والدعوة الدب، وضع الثور ووضع الدب - هو وسيلة رائعة لزيادة التعلم عن استراتيجيات الخيار المتقدمة نسبيا. ولكن لنشر هذه الاستراتيجيات لتحقيق أقصى قدر من التأثير، تحتاج أيضا إلى تطوير فهم أي خيار ينتشر لاستخدامها في بيئة تجارية معينة أو وضع الأسهم محددة. أولا، دعونا نلخص الملامح الرئيسية من ينتشر العمودية الأساسية الأربعة. الميزات الأساسية من فروق الرأسي. انتشار المكالمة الثورية: يشمل شراء خيار الاتصال وبيع خيار اتصال آخر (على نفس الأصل الأساسي نفسه) في آن واحد مع نفس تاريخ انتهاء الصلاحية ولكن سعر الإضراب الأعلى. وبما أن هذا هو معدل الخصم، فإن الحد الأقصى للخسارة يقتصر على صافي الأقساط المدفوعة للمركز، في حين أن الحد الأقصى للربح يساوي الفرق في أسعار الإضراب للمكالمات ناقصا صافي الأقساط المدفوعة لوضعها في المركز. انتشار المكالمة: ينطوي على بيع خيار المكالمة وشراء خيار اتصال آخر في وقت واحد مع نفس تاريخ انتهاء الصلاحية ولكن سعر الإضراب أعلى. وبما أن هذا هو انتشار االئتمان، فإن الحد األقصى للمكاسب يقتصر على صافي العالوة المستلمة للمركز، في حين أن الحد األقصى للخسارة يساوي الفرق في أسعار االضراب للمكالمات ناقصا صافي العالوة المستلمة. انتشار الثور: ينطوي على كتابة أو بيع قصيرة خيار وضع، وشراء في وقت واحد خيار آخر وضع مع نفس تاريخ انتهاء الصلاحية ولكن انخفاض سعر الإضراب. وبما أن هذا هو انتشار الائتمان، فإن الحد الأقصى للاكتساب يقتصر على صافي الأقساط المستلمة للمركز، في حين أن الحد الأقصى للخسارة يساوي الفرق في أسعار الإضراب مما يقلل من صافي الأقساط المستلمة. وضع انتشار الدب: يشمل شراء خيار وضع وبيع في وقت واحد خيار آخر وضع مع نفس تاريخ انتهاء الصلاحية ولكن انخفاض سعر الإضراب. وبما أن هذا هو معدل الخصم، فإن الحد الأقصى للخسارة يقتصر على صافي الأقساط المدفوعة للمركز، في حين أن الحد الأقصى للربح يساوي الفرق في أسعار الإضراب مما يقلل من صافي الأقساط المدفوعة المدفوعة للوضع. يلخص الجدول أدناه السمات الأساسية لهذه الفروق الأربعة (يتم استبعاد العمولات للبساطة). بيع (كتابة) كال C2. سترايك سعر C2 & غ؛ C1. (C2-C1) - قسط المدفوعة. بيع (كتابة) كال C1. سترايك سعر C2 & غ؛ C1. (C2-C1) - قسط تلقى. بيع (كتابة) وضع P1. سعر الإضراب P1 & غ؛ P2. (P1-P2) - قسط تلقى. بيع (كتابة) وضع P2. سعر الإضراب P1 & غ؛ P2. (P1-P2) - قسط المدفوعة. تستخدم فروق الأسعار الرأسية لسببين رئيسيين: بالنسبة لفروقات الخصم، لتقليل المبلغ المستحق الدفع. بالنسبة لفوارق الائتمان، لخفض مخاطر موقف الخيار. دعونا نقيم النقطة الأولى أولا. يمكن أن تكون أقساط الخيار مكلفة جدا عندما يكون التقلب العام في السوق مرتفعا، أو عندما يكون التقلب الضمني للأسهم المحددة مرتفعا. في حين أن انتشار الرأسي بالتأكيد قبض على أقصى قدر من الأرباح التي يمكن أن تكون مصنوعة من موقف الخيار، بالمقارنة مع الربحية المحتملة من مكالمة قائمة بذاتها أو وضع، فإنه أيضا يقلل بشكل كبير من تكلفة الموقف. ومن ثم يمكن استخدام هذه الفروق بسهولة خلال فترات التقلبات المرتفعة، لأن التقلب على ساق واحد من الفارق سيعوض التقلب على الساق الأخرى. وفيما يتعلق بفوارق الائتمان، فإنها يمكن أن تقلل إلى حد كبير من خطر كتابة الخيارات، لأن الكتاب الخيار تأخذ على مخاطر كبيرة على جيب كمية صغيرة نسبيا من قسط الخيار. يمكن أن تؤدي التجارة الكارثية إلى القضاء على النتائج الإيجابية من العديد من صفقات الخيارات الناجحة. في الواقع، ويشار إلى الكتاب الخيار في بعض الأحيان بشكل غير ملائم إلى الأفراد الذين ينحدرون لجمع البنسات على مسار السكك الحديدية، والذين يفعلون ذلك لحسن الحظ حتى يأتي القطار على طول ويدير لهم أكثر! كتابة المكالمات العارية أو غير المكشوفة هي من بين استراتيجيات الخيار الأكثر خطورة، لأن الخسارة المحتملة إذا كانت التجارة غاضب غير محدود من الناحية النظرية. الكتابة هي أقل خطورة نسبيا، ولكن التاجر العدواني الذي كتب على العديد من الأسهم سوف تكون عالقة مع عدد كبير من الأسهم السعرية في انهيار مفاجئ في السوق. وتؤدي فروقات الائتمان إلى تخفيف هذه المخاطر، على الرغم من أن تكلفة تخفيف المخاطر هذه هي مبلغ أقل من علاوة الخيار. حتى أي انتشار يجب عليك استخدام؟ النظر في استخدام انتشار الثور عندما تكون المكالمات باهظة الثمن بسبب التقلبات المرتفعة وتتوقع صعودا معتدلا بدلا من المكاسب الضخمة. وينظر هذا السيناريو عادة في المراحل الأخيرة من سوق الثور، عندما تقترب الأسهم من الذروة والمكاسب يصعب تحقيقها. هذه هي البيئة التي سادت في النصف الثاني من عام 2007، عندما كانت الأسهم العالمية ذروتها حتى مع تزايد المخاوف بشأن سوق الإسكان في الولايات المتحدة. ويمكن أيضا أن يكون انتشار المكالمة الثورية فعالا بالنسبة للأسهم التي لديها إمكانات كبيرة على المدى الطويل، ولكن لديها تقلبات مرتفعة بسبب الهبوط الأخير. النظر في استخدام انتشار الدب تحمل عندما تقلب مرتفع ومن المتوقع الهبوط المتواضع. وينظر هذا السيناريو عادة في المراحل النهائية من سوق الدب أو التصحيح عندما تقترب الأسهم من الحوض الصغير، ولكن التقلب لا يزال مرتفعا لأن التشاؤم يسود أعلى. وكانت هذه هي البيئة التي شهدها الربع الأول من عام 2009، حيث كانت المخزونات لا تزال آخذة في الانخفاض ولكنها كانت أبطأ نسبيا من الانخفاض الذي حدث في عام 2008، في حين مكنت التقلبات المرتفعة من تحقيق مستويات صحية من الدخل المتميز. النظر في استخدام انتشار الثور لكسب الدخل قسط في جانبية إلى الأسواق أعلى هامشيا، أو لشراء الأسهم بأسعار فعالة تحت السوق عندما تكون الأسواق متقطعة. وهذه الاستراتيجية مناسبة بوجه خاص لتجميع مخزونات عالية الجودة بأسعار رخيصة عندما يكون هناك نوبة مفاجئة من التقلب ولكن الاتجاه الأساسي لا يزال صاعدا. ويعتبر تصحيح السوق الذي أحدثته تخفيضات الائتمان الأمريكية في صيف عام 2011 مثالا مثاليا على البيئة التي كان من الممكن أن تسفر فيها هذه الاستراتيجية عن سدادها. انتشار الثور هو أقرب إلى "شراء الانخفاضات" (شراء بعد انخفاض السعر) مع مكافأة إضافية من تلقي قسط الدخل في الصفقة. النظر في استخدام انتشار الدب عندما ينتظر من الهبوط المعتدل إلى الهبوط الكبير في الأسهم أو مؤشر، والتقلب آخذ في الارتفاع، كما كان الحال في النصف الأول من عام 2008. ويمكن أيضا أن ينظر في انتشار ينتشر الدب خلال فترات التقلب المنخفض للحد من والمبالغ الدولارية من الأقساط المدفوعة؛ على سبيل املثال، للتحوط عن املراكز الطويلة بعد سوق ثور قوية مثل الربع األول من عام 2014. قد تساعد العوامل التالية في التوصل إلى إستراتيجية خيارات / انتشار مناسبة للأسواق الواسعة: صاعد أو هبوطي: هل أنت إيجابي أو سلبي في الأسواق؟ إذا كنت صعودي جدا، قد يكون من الأفضل النظر في المكالمات قائمة بذاتها. ولكن إذا كنت تتوقع صعود متواضع، والنظر في انتشار الثور الدعوة أو وضع الثور تنتشر. وبالمثل، إذا كنت متواضعة بشكل طفيف أو تريد خفض تكلفة التحوط من مراكزك الطويلة، فإن انتشار المكالمة الدببة أو وضع الانتشار قد يكون هو الجواب. التقلب: هل تتوقع أن تقلب أو ترتفع؟ قد يؤدي التقلب المتزايد إلى تفضيل خيار المشتري (أي وضعه على انتشار الخصم)، في حين أن التقلب المتدني يحسن احتمالات كاتب الخيار (أي بدء انتشار الائتمان). المخاطر مقابل المكافأة: ھل تفضلك لمخاطر محدودة مع احتمال الحصول علی مکافأة أکبر (میزة العائد لمشتري الخیار)، أو لمکافأة محدودة للمخاطر الأکبر (العائد لکاتب خیار)؟ وبناء على ما سبق، إذا كنت متواضعا هبوطيا، فكر في التقلب آخذ في الارتفاع ويفضل الحد من المخاطر الخاصة بك، فإن أفضل استراتيجية ستكون تحمل انتشارها. على العكس من ذلك، إذا كنت صعودي بشكل معتدل، فكر في التقلبات آخذة في الانخفاض ومريحة مع العائد المكافئ للمخاطر من خيارات الكتابة، يجب عليك اختيار وضع الثور المنتشر. معرفة أي خيار نشر استراتيجية لاستخدامها في ظروف السوق المختلفة يمكن أن تحسن بشكل كبير احتمالات نجاحك في تداول الخيارات. قصيرة انتشار العمودي الاستراتيجية. ويمكن بناء انتشار عمودي قصير مع اثنين من يضع أو اثنين من المكالمات. ويشار إلى هذا المزيج أحيانا على أنه انتشار ائتماني لأن النتيجة الصافية للتجارة تنتج ائتمانا. لماذا تنتج الائتمان؟ مع الانتشار الرأسي القصير، الإضراب المباع هو أقرب إلى السعر الحالي للأسهم الأساسية، إتف أو مؤشر، في حين أن الضربة التي تم شراؤها هي أبعد. بالنسبة لأي من يضع أو يدعو، الإضراب أقرب إلى السعر الحالي سيكون دائما أعلى قسط من الإضراب الذي هو أبعد. في هذا المثال، اشتريت المكالمة 30 $ وبيع المكالمة 27.50 $. يمكنني بيع مكالمة 27.50 $ ل $ 1.55، ولكن لشراء دعوة 30 $ سيكلف لي 0،90 $، وترك رصيد صافي من 0،65 $. والفوائد الرئيسية لهذه الاستراتيجية بالنسبة لي هي: المخاطر المحددة، والتي سوف تغطي في وقت لاحق في هذا القسم انحلال الوقت هو في صالحي. دعونا الآن نلقي نظرة على متى وكيفية استخدام هذه الاستراتيجية معينة. توقعات / التحليل. ويمكن استخدام هذه الاستراتيجية مع توقعات صعودية معتدلة أو توقعات هبوطية إلى حد ما. إذا كنت صاعدا، فإنك ستستخدم وضعية عمودية قصيرة المدى (تسمى أحيانا انتشار الثور). إذا كنت هبوطي يمكنك استخدام مكالمة قصيرة الرأسي (تسمى أحيانا انتشار الدعوة الدب). "انتظر دقيقة"، قد تقول، "لا تدعو إلى الصفقات الصعودية ويضع الصفقات الهبوطية؟" الجواب هو. نوعا ما. إذا كنت صعودي، يمكنني شراء مكالمة (مكالمة طويلة). ومع ذلك، يمكنني أيضا بيع وضع (تذكر بيع يضع استراتيجية؟) دخول التجارة. تحديد الأسهم المناسبة. روابط انتشار عمودي إضافية. قبل اتخاذ قرار بشأن التجارة، من المرجح أن أسهم معينة، إتف أو مؤشر في الاعتبار (أو ربما عدة من بلدي قائمة المراقبة). بالمناسبة، مع هذه الاستراتيجية، أود استخدام خيارات الفهرس وخيارات إتف. بغض النظر عن الأداة الأساسية التي اخترتها، تحتاج إلى التأكد من التحليل الخاص بك. أنا فقط التجارة في انتشار صاعد على الأسهم التي لدي حاليا التحيز الصعودي على. وبالمثل، سأقوم فقط بتداول انتشار هبوطي على سهم أنا هبوطي. وسواء وصلت إلى هذا الاستنتاج عن طريق التحليل الفني أو مجرد مراقبة هذا الاتجاه، وأعتقد أن فرصي من النجاح هي أفضل التداول مع تحيز بلدي، وليس ضده. قد يبدو هذا واضحا، لقد رأيت الناس يحاولون بيع وضع انتشار الرأسي في محاولة للقبض على الجزء السفلي من الاتجاه الهبوطي أو بيع انتشار الرأسي الدعوة في محاولة للقبض على القمة. حسنا، سأعترف بذلك. لقد كنت مذنبا في هذا أيضا. ومع ذلك، فهذه وصفة لتدفق الأموال من حسابك - وليس في. عنصر آخر مهم بالنسبة لي هو حجم المخزون الأساسي، إتف أو الفهرس. عادة إذا كان حجم الكامنة ليست عالية جدا، وحجم الخيارات وفائدة مفتوحة لن تكون مرتفعة جدا إما. لذلك، أنا أبحث عن ويفضل السائل أداة أساسية للغاية. توقيت الإدخال. توقيت الدخول ليس بالغ الأهمية مع انتشار الرأسي القصير كما قد يكون مع استراتيجيات أخرى، مثل المكالمات طويلة أو وضع طويلة. ومع ذلك، أجد اثنين من الفوائد الرئيسية لتوقيت بشكل صحيح دخولي. أنا غالبا ما أدرك الائتمان الأولي أكبر أنا غالبا ما تجد أنا زيادة فرصي في النجاح مزيج من هذين الفوائد يعني أنني أكثر ربحية باستمرار. دخول صاعد من اختراق العلم الثور - أو دخول هبوطي لكسر علم الدب دخول صعودي عند مؤشر ستوكاستيك & أمب؛ ماسد في منطقة انعكاس أقل - دخول هبوطي عند مؤشر ستوكاستيك & أمب؛ ماسد في منطقة الانعكاس العلوية دخول الصعود على ارتداد الدعم على ارتفاع السهم المتداول - دخول هبوطي على ارتداد مماثل من المقاومة على الأسهم المتجهة لأسفل. في ما يلي مثال على إدخال إدخال من ارتداد المقاومة على سهم موجود بالفعل في اتجاه هبوطي طويل الأمد. تحديد الخيارات الصحيحة. مرة واحدة لقد اخترت الصك الأساسي، أود أن تأكد من أنني أعمل مع مجموعة من الخيارات التي لديها مصلحة مفتوحة كافية وحجم. وإلا، قد لا أحصل على أسعار التعبئة المثالية. أحاول التأكد من طلبي لا تشكل أكثر من 5٪ من إجمالي الفائدة المفتوحة - التي ينبغي أن تكون صحيحة لكل ساق. أي أعلى وأنا تشغيل خطر التأثير على الأسعار مع طلبي. إذا رأيت مصلحة مفتوحة في 100 ثم أنا عادة ما تكون جيدة. بالنسبة إلى الانتشار الرأسي القصير، أريد أيضا تحديد خيار شهر مع ما بين 20 و 40 يوما متبقيا من الوقت. وهذا يضمن أن يكون لدي ما يكفي من الوقت قسط من شأنها أن تذوب بعيدا. بيع أقل من 20 يوما من قسط في كثير من الأحيان يؤدي إلى اتخاذ الكثير من المخاطر للحصول على قسط قليل جدا. بعد ذلك، اخترت خيارا قصيرا هو إما أقل من الدعم لانتشار وضع أو فوق المقاومة لنشر المكالمة. أبعد من ذلك أنا اختيار بلدي إضراب قصير، وانخفاض صافي قسط سأحصل. هناك طريقتان إضافيتان، ذات صلة إلى حد ما، لتقييم إضراب قصير. يمكنني استخدام قيمة دلتا سعر الإضراب قصيرة لإجراء التحديد. واحدة من خصائص دلتا هو أنه من المحتمل تقريبي تنتهي في المال عن طريق فلسا واحدا أو أكثر. هناك حسابات أكثر دقة لهذا ويوفر بعض السماسرة على الانترنت أدوات للحصول على احتمال. وكمثال على منصة ثينكورزويم، أحد الأعمدة التي يمكن اختيارها في عرض سلسلة الخيارات هو "احتمال انتهاء الصلاحية". هذه القيمة هي احتمال انتهاء في المال عن طريق قرش واحد أو أكثر. ومن ثم فإنني أستطيع أن أشير إلى احتمال نجاح تجارتي (أي انتهاء صلاحية أوتم) من خلال طرح هذه القيمة من 100٪. وكما يظهر هذا المثال، فإن الدلتا واحتمال انتهاء صلاحيتها ليسا متساويين تماما، ولكن يمكن أن يعطي كلاهما دلالة نسبية جيدة. مع احتمال انتهاء عند 29.22٪، وهذا يعني أن لدي فرصة 70.78٪ أن هذا الخيار سوف تنتهي بلا قيمة، وهذا هو الهدف. أنا أفضل لتحديد احتمال 60-70٪ من النجاح، مما يعني أنني أبحث عن إضراب قصير أن يكون احتمال انتهاء من بين 30 و 40٪. ومن الناحية المثالية، ستكون هذه الإضراب إما أدنى من الدعم في حالة بيع مقاومة عمودية أو أعلى في حالة بيع رأسية المكالمة. سعر الفائدة فوق المقاومة (المكالمات) أو أقل من الدعم (يضع) واحتمال النجاح بين 60 و 70٪ (احتمال انتهاء صلاحية ما بين 30 و 40٪) ضربة طويلة عادة واحدة سعر الإضراب بعيدا ولكن لا يقل عن 2 $ انتشار واسعة. تحليل المخاطر / المكافأة. الشيء الجميل حول انتشار الرأسي القصير هو أن بلدي المخاطر المطلقة والمكافأة هي محددة جيدا. الحد الأقصى الذي يمكنني القيام به هو الائتمان الذي أتلقى عندما أبيع انتشار الرأسي. أكثر ما يمكن أن أخسره هو الفرق بين سعري الاضراب (ناقص الائتمان إنيتال). نظرا لتعرف الحد الأقصى للخسارة، سيحتفظ وسيطي بمبلغ الحد الأقصى للخسارة كهامش حتى يتم إغلاق الصفقة أو انتهاء الصفقة. باستخدام المثال أعلاه، فإن معظم ما يمكنني أن أجري على هذه التجارة هو $ .65 في حين أن معظم يمكن أن تخسر هو 1.85 $ ($ 2.50 - $ .65). مكافئي / خطر بلدي هو $ .65 / 1.85 $ أو 35: 1. هذا لا يبدو وكأنه جيدة المخاطر / مكافأة، ولكن دعونا ننظر في الأمر بطريقة أخرى. إذا كان من المحتمل أن تخسر 1.85 $ إذا كانت التجارة يذهب سيئة تماما، وهذا هو أساسا بلدي الاستثمار في التجارة. من المحتمل أن تحصل على $ .65 إذا ذهبت التجارة كما هو مخطط لها، فإن عائدتي المتوقعة ستكون عائدا على الاستثمار بنسبة 35٪. هذا ليس سيئا للغاية. هذا كل ما في الامر. أو هل هناك؟ استمر في انتشار فروقات قصيرة - الصفحة 2. خيارات التداول. مواضيع ذات صلة. البقاء على اتصال. الاشتراك في النشرة الإخبارية. متجر فيديو. تحقق من هذه أشرطة الفيديو طول كامل التي تحتوي على الكثير من المعلومات المحددة حول تداول استراتيجيات انتشار في قيمة ممتازة. دروس فيديو مجانية. أقوم بمناقشة ومناقشة الصفقات ثم متابعتها مع المراجعات الدورية حتى إغلاقها. لمزيد من التفاصيل، انتقل إلى صفحة خيارات تداول مقاطع الفيديو. عمودي انتشار البرنامج التعليمي. التقويم نشر البرنامج التعليمي. الحديد كوندور البرنامج التعليمي. قطري انتشار دروس. مقاطع فيديو أخرى. حقوق الطبع والنشر 2008-2014 النجاح مع الخيارات. كل الحقوق محفوظة. المعلومات الواردة في هذا الموقع لأغراض تعليمية فقط. فروق رأسية. انتشار الرأسي هو واحد من الاستراتيجيات المفضلة لدينا على الموقع. انتشار الرأسي، ينطوي على شراء وبيع مكالمة، وانتشار المكالمة، أو شراء وبيع وضع، وانتشار انتشار، من نفس انتهاء ولكن ضربات مختلفة. يمكن أن يكون الاتجاه الرأسي صعودي أو هبوطي ويمكن أن يكون للخصم أو الائتمان. انتشار الرأسي، كما هو مستخدم في الموقع، هو في المقام الأول اللعب الاتجاهي. وسوف يبقى انتشار الرأسي الذي هو دلتا إيجابية أو سلبية لذلك لا يهم أين يتحرك الأسهم. ما لم يكن أحد الخيارات هو في المال والآخر بعيدا عنه، والتغيرات في التقلبات لن يكون لها تأثير كبير على انتشار الرأسي. هناك بعض الأسباب التي قد تستخدم انتشارا رأسيا بدلا من مجرد شراء أو بيع مكالمة أو وضع من أجل الاستفادة من خطوة الاتجاه المتوقعة. بالنسبة إلى واحد، فإن فروقات الهوامش الرأسية لها مخاطر محدودة. أكثر ما يمكن أن تخسره على توزيع رأس المال المدين هو المبلغ المدفوع. أكثر ما يمكن أن تخسره على انتشار الائتمان هو الفرق بين الضربات ناقص الائتمان المستلمة. والجانب الآخر من هذه المخاطر المخففة هو أن الأرباح محدودة أيضا. الحد الأقصى للعائد على الفرق الرأسي للخصم هو الفرق بين أسعار الإضراب مطروحا منها المبلغ المدفوع ولعائد ائتماني يتم توزيع الحد الأقصى للعائد هو الرصيد المستلم. الرسم البياني للثور الرأسي انتشار وتحمل انتشار الرأسي من شيلدون ناتنبرغ، وتقلب الخيار والتسعير، ص. 203. وثانيا، يمكن أن ينتشر الهوامش الرأسية في مستويات عالية من التقلب. إذا كنت تتوقع خطوة في الكامنة، والاحتمال هو أن السوق يفعل أيضا وتقنية ضمنية قد تكون عالية مما يجعل خيارات مكلفة. من خلال شراء وبيع خيار تحصل على الاستفادة من قليلا من أن قسط عال في بيع. إذا جاء التقلب في، تتأثر كلا الخيارين لذلك يتم تخفيف الخسارة من قسط على الخيار اشترى إلى حد ما. بطبيعة الحال، إذا كان الأسهم يطير الماضي كل الضربات الخاصة بك، سوف تكون آسف لم تشتري مكالمة مباشرة أو وضع الأرباح الخاصة بك مع انتشار الرأسي محدودة، ولكن إذا كانت التنبؤات الخاصة بك من حجم التحركات دقيقة أكثر من لا، ثم سوف توفر بعض المال شراء شراء أو وضع ينتشر. كيف تقرر أي انتشار رأسي هو الأفضل؟ نقول نحن صعودي على الكامنة، ونريد أن نضع على انتشار الرأسي. شراء الإضراب السفلي وبيع الإضراب العالي هو دائما صاعد بغض النظر عما إذا كان هو انتشار المكالمة أو انتشار انتشار. لقد تميل إلى استخدام المزيد من انتشار المكالمات الثور (الخصم) على الموقع من الثور وضع ينتشر (الائتمان). عموما، سوف نستخدم انتشار المكالمة الثور عندما نتوقع خطوة كبيرة حول حدث. توقعا لهذا الحدث، فإن الخيارات لديها قسط عال لذلك انتشار الرأسي هو استراتيجية جيدة. وسوف نبحث عن انتشار المكالمة التي لديها نسبة جيدة من التكلفة إلى الربح المحتمل، عادة 1: 3 أو أكبر. وبما أن العائد الأقصى على انتشار المكالمة الثورية سيكون إذا كان السهم يذهب أعلى من الاضراب القصير، ونحن عادة اختيار إضراب قصير حول حيث نعتقد أن الأسهم سوف تذهب. مع انتشارنا الثور ينتشر نحن عموما تبحث عن نفوذ جيد على ما نعتقد أنه سيكون خطوة كبيرة في اتجاه معين. إذا كنا نعتقد أن الكامنة ترتفع، ولكن ربما ليس بشكل كبير، ونحن قد وضعت على وضع الثور تنتشر. الحد الأقصى للربح قد لا يكون مرتفعا، ولكن نحن بحاجة فقط الأسهم لترتفع أي مبلغ عن الحد الأقصى العائد الذي هو الائتمان المستلمة. يمكننا عكس هذا المنطق إذا كنا هبوطي على الكامنة والنظر في انتشار الدعوة الدب (الائتمان) أو انتشار الدب. إن التنبؤ بالمكان الذي سينتقل فيه السهم صعب، ولكن يمكنك التحقق من قسم التقلبات ("استخدام أرقام التقلب في الاستراتيجيات") للتحركات اليومية / الشهرية المتوقعة كما يتم حسابها من التقلبات وكذلك مشاركتنا في تقدير التحركات الضمنية. تذكر أن الأفضل للرافعة المالية أقل احتمال. إضافة: ردا على سؤال حول كيفية اختيار الخيارات لثور نشرها، كان لدينا استجابة التالية: أكبر اعتبار في الثور وضعت تنتشر سيكون مكافأة للمخاطر. كنت تريد أن ننظر إلى ما كنت سوف تلقي في الائتمان لنشر انتشار، الحد الأقصى الخاص بك العائد، مقابل الفرق بين الضربات، والحد الأقصى للخسارة. في كثير من الأحيان يتم وضع الثور ينتشر باستخدام في المال أو على مقربة من الخيارات في المال لوضع أعلى. تتأثر الخيارات في المال الأكثر تضررا من الاضمحلال وانخفاض التقلب (ثيتا، فيغا). لوضع كنت شراء، لديك للنظر في قناعة والمخاطر التسامح. إنه من المغري شراء أقصى قدر من المال، ولكن هل ستكون على استعداد لانقاص الفرق بين الضربات اثنين إذا كانت الأسهم إلى الفجوة إلى أسفل هناك؟ لاحتمال يمكنك إلقاء نظرة على دلتا من وضع أقل، وهذا سوف اقول لكم احتمال أن هذا وضع سوف ينتهي في المال. قد تنظر أيضا في المعنويات الكامنة، إذا كانت هناك نقاط مقاومة معينة إلى الجانب السلبي. كما أن انحرافات التقلبات تعني أن المزيد من الأموال خارج نطاق المال هو ارتفاع الانحراف في التقلب، وبالتالي سيكلف أكثر تناسبا مع احتمال أن ينتهي الأمر بالمال. كنت تريد أيضا أن تنظر في الإطار الزمني. هل تتوقع الأسهم لترتفع على الفور أو على المدى الطويل، وتريد تجنب تقلب بعض الأحداث في ما بين؟ الشيء الجميل حول وضع الثور ينتشر هو أنك دون & # 8217؛ ر لديك لتخمين الخطوة الصحيحة كما بدقة كما هو الحال مع انتشار المكالمة الثور. تحتاج فقط للحصول على الاتجاه الصحيح. أيضا وضع الثور تنتشر هو شيء قد ترغب في إدارتها وقطع نقاط حيث يمكنك إزالتها أو لفة بها إلى شهر آخر إذا بدأ المخزون يسير ضدك. نحن هافن & # 8217؛ ر استخدمت الثور وضعت تنتشر كثيرا على الموقع ونحن عادة ما تبحث في الأحداث. مع الأحداث الأسهم حقا يمكن أن تذهب في أي اتجاه حتى نود أن يكون مكافأة أكبر إلى نسبة المخاطر من ما يمكنك الحصول على مع انتشار الائتمان. ولكن الثور انتشر هو استراتيجية كبيرة إذا كنت تعتقد أساسا الأسهم آخذ في الارتفاع. لمزيد من المعلومات حول وضع الثور ينتشر والدبوس ينتشر المكالمة انظر هذا المنصب. فروق رأسية. انتشار العمودي هو استراتيجية انتشار الخيار حيث تاجر التاجر شراء عدد معين من الخيارات وبيع في وقت واحد عددا متساويا من الخيارات من نفس الفئة، نفس الأمن الأساسي، نفس تاريخ انتهاء الصلاحية، ولكن بسعر الإضراب مختلفة. وتؤدي فروق الأسعار الرأسية إلى الحد من المخاطر التي ينطوي عليها تداول الخيارات، ولكنها تقلل في الوقت نفسه من احتمال الربح. ويمكن أن يتم إنشاؤها إما مع جميع المكالمات أو جميع يضع، ويمكن أن يكون صاعد أو هبوطي. الثور ينتشر الرأسي. يتم استخدام فروق سعر الفائدة الثورية عندما يكون متداول الخيار صاعدا على الأمن الأساسي وبالتالي فهو مصمم للاستفادة من ارتفاع سعر الأصل الأساسي. ويمكن بناءها باستخدام المكالمات أو يضع ويعرف باسم انتشار الثور الدعوة والثور وضعت انتشار على التوالي. في حين أن لديهم لمخاطر مماثلة / المكافآت مكافأة، يتم إدخال انتشار المكالمة الثور على الخصم في حين أن الثور وضعت تنتشر يمكن أن تنشأ على الائتمان. وبالتالي، فإن انتشار المكالمة الثور يسمى أيضا انتشار الخصم الرأسي في حين أن الثور وضعت تنتشر في بعض الأحيان باسم انتشار الائتمان الرأسي. الثور دعوة انتشار. الثور وضع انتشار. الدب ينتشر العمودي. تتوفر أيضا خيارات الخيارات العمودية للتداول الخيار الذي يكون هبوطي على الأمن الأساسي. تم تصميم فروقات السعر الرأسية للاستفادة من انخفاض سعر الأصل الأساسي. ويمكن بناءها باستخدام المكالمات أو يضع ويعرف باسم انتشار الدعوة الدب ودب وضع انتشار على التوالي. في حين أن لديهم لمخاطر مماثلة / لمحات مكافأة، يتم إدخال انتشار الدعوة الدب على الائتمان في حين أن الدب وضعت انتشار يمكن أن تنشأ على الخصم. وبالتالي، يسمى انتشار الدعوة الدب أيضا انتشار الائتمان العمودي في حين أن الدب وضعت انتشار يشار إليها أحيانا باسم انتشار الخصم الرأسي. الدب دعوة انتشار. الدب وضع انتشار. ربما يعجبك أيضا. أكمل القراءة. شراء سترادلز في الأرباح. شراء سترادلز هو وسيلة رائعة للعب الأرباح. في كثير من الأحيان، فجوة سعر السهم صعودا أو هبوطا بعد تقرير الأرباح الفصلية ولكن في كثير من الأحيان، واتجاه الحركة يمكن أن يكون لا يمكن التنبؤ بها. فعلى سبيل المثال، يمكن أن يحدث بيع على الرغم من أن تقرير الأرباح جيد إذا كان المستثمرون يتوقعون نتائج عظيمة. [واصل القراءة. ] الكتابة يضع لشراء الأسهم. إذا كنت صعودي جدا على سهم معين على المدى الطويل، وتتطلع لشراء الأسهم ولكن يشعر أنه مبالغ فيها قليلا في الوقت الراهن، ثم قد ترغب في النظر في كتابة خيارات وضع على الأسهم كوسيلة للحصول عليها في خصم. [واصل القراءة. ] ما هي الخيارات الثنائية وكيفية تداولها؟ المعروف أيضا باسم الخيارات الرقمية، والخيارات الثنائية تنتمي إلى فئة خاصة من الخيارات الغريبة التي تتاجر الخيار تكهن بحتة على اتجاه الكامنة في غضون فترة قصيرة نسبيا من الزمن. [واصل القراءة. ] الاستثمار في نمو الأسهم باستخدام خيارات LEPSPS®. إذا كنت تستثمر أسلوب بيتر لينش، في محاولة للتنبؤ المقبل متعدد متعددة، ثم كنت ترغب في معرفة المزيد عن LEAPS® ولماذا أعتبرهم أن يكون خيارا رائعا للاستثمار في Microsoft®® المقبل. [واصل القراءة. ] تأثير توزيعات الأرباح على تسعير الخيارات. إن توزيعات األرباح النقدية الصادرة عن األسهم لها تأثير كبير على أسعار خياراتها. وذلك لأن سعر السهم الأساسي من المتوقع أن ينخفض ​​بمقدار توزيعات الأرباح في تاريخ توزيعات الأرباح السابقة. [واصل القراءة. ] الثور دعوة انتشار: بديل للمكالمة المغطاة. كبديل لكتابة المكالمات المغطاة، يمكن للمرء أن يدخل انتشار المكالمة الثورية للحصول على احتمال ربح مماثل ولكن مع متطلبات رأس المال أقل بكثير. بدلا من عقد الأسهم الأساسية في استراتيجية الدعوة المغطاة، والبديل. [واصل القراءة. ] التقاط الأرباح باستخدام المكالمات المغطاة. بعض الأسهم تدفع أرباحا سخية كل ثلاثة أشهر. أنت مؤهل للحصول على توزيعات الأرباح إذا كنت تملك على الأسهم قبل تاريخ توزيع الأرباح السابقة. [واصل القراءة. ] الرافعة المالية باستخدام المكالمات، وليس المكالمات الهامش. لتحقيق عوائد أعلى في سوق الأسهم، إلى جانب القيام بالمزيد من الواجبات المنزلية على الشركات التي ترغب في شراء، فإنه غالبا ما يكون من الضروري أن تأخذ على مخاطر عالية. الطريقة الأكثر شيوعا للقيام بذلك هي شراء الأسهم على الهامش. [واصل القراءة. ] يوم التداول باستخدام خيارات. خيارات التداول اليوم يمكن أن تكون استراتيجية ناجحة ومربحة ولكن هناك بضعة أشياء تحتاج إلى معرفته قبل استخدام بدء استخدام خيارات التداول اليوم. [واصل القراءة. ] ما هو وضع نسبة المكالمات وكيفية استخدامها. تعرف على نسبة الدعوة وضع، والطريقة التي يتم اشتقاقها وكيف يمكن استخدامها كمؤشر مناقضة. [واصل القراءة. ] فهم التكافؤ في المكالمة. ويعتبر التكافؤ في الدعوى مبدأ مهما في تسعير الخيارات التي حددها هانز ستول في ورقته "العلاقة بين أسعار البيع والمكالمات" في عام 1969. وهو ينص على أن قسط خيار المكالمة ينطوي على سعر عادل معين للخيار المقابل مع وجود نفس سعر الإضراب وتاريخ انتهاء الصلاحية، والعكس بالعكس. [واصل القراءة. ] فهم الإغريق. في خيارات التداول، قد تلاحظ استخدام بعض الحروف الهجائية اليونانية مثل دلتا أو غاما عند وصف المخاطر المرتبطة بمواقف مختلفة. وهي تعرف باسم "الجريكس". [واصل القراءة. ] تقييم الأسهم العادية باستخدام تحليل التدفقات النقدية المخصومة. وبما أن قيمة خيارات الأسهم تعتمد على سعر المخزون الأساسي، فمن المفيد حساب القيمة العادلة للسهم باستخدام تقنية تعرف باسم التدفقات النقدية المخصومة. [واصل القراءة. ] تابعنا في الفيسبوك للحصول على استراتيجيات اليومية & أمب؛ نصائح! الفواصل الأساسية. استراتيجيات الخيارات. الباحث عن استراتيجيات الخيارات. تحذير المخاطر: الأسهم والعقود الآجلة وتداول الخيارات الثنائية التي تمت مناقشتها على هذا الموقع يمكن اعتبار عمليات التداول عالية المخاطر وتنفيذها يمكن أن تكون محفوفة بالمخاطر جدا وقد يؤدي إلى خسائر كبيرة أو حتى في خسارة إجمالية لجميع الأموال على حسابك. يجب أن لا تخاطر أكثر مما كنت تتحمل أن تخسر. قبل اتخاذ قرار التجارة، تحتاج إلى التأكد من أنك تفهم المخاطر المعنية مع الأخذ بعين الاعتبار أهدافك الاستثمارية ومستوى الخبرة. يتم توفير المعلومات على هذا الموقع بدقة لأغراض إعلامية وتعليمية فقط وليس المقصود أن تكون خدمة توصية التداول. لن يكون ثيوبتيونسغويد مسؤولا عن أي أخطاء أو سهو أو تأخر في المحتوى، أو عن أي إجراءات تتخذ اعتمادا على ذلك. المنتجات المالية التي تقدمها الشركة تحمل مستوى عال من المخاطر ويمكن أن يؤدي إلى فقدان كل ما تبذلونه من الأموال. يجب عليك أبدا استثمار المال الذي لا يمكن أن تخسره.
خيارات الأسهم اتفاق متابعة المتابعة
إستراتيجية التداول باكتست