فار حساب الفوركس

فار حساب الفوركس

كشفت نظام التداول الطائر الاتجاه
نحن قوانين تداول العملات الأجنبية
خيارات الأسهم كيف يتم فرض الضرائب عليهم


يجب أن يتغير النظام التجاري دعم ومقاومة استراتيجية التداول تداول الأسهم نظام النجاح تنزيل نظام التجارة أولوموك أوبس أغ تداول العملات الأجنبية تريد شراء يؤدي العملات الأجنبية

القيمة المعرضة للمخاطر) فار إن احتساب القيمة المعرضة للمخاطر يوفر احتمالية أن يتجاوز األصل) زوج عملة، حصة، محفظة، إلخ (خسارة معينة خالل فترة زمنية معينة. في أداة لدينا، يتم حساب هذا الاحتمال على أساس التطور الماضي. على سبيل المثال، إذا وجدنا أن 3 مرات من أصل 10 ينخفض ​​زوج اليورو / الدولار بمقدار 40 نقطة خلال 10 ساعات أو أكثر خلال ال 100 يوم الماضية، يمكننا القول بأن احتمال حدوث توقف عند -40 نقطة خلال الفترة التالية 10 ساعات من 30٪. وكانت طريقة الحساب هذه محدودة. ولكي يكون توزيع الاختلافات صحيحا تماما، من المفترض أن يتبع التوزيع الطبيعي، وهو ما لا يحدث في الممارسة العملية. لذلك، فإنه من المستحسن تفسير النتائج بحذر وعدم استخدامها كأي شيء آخر غير أداة تكميلية. في الأداة أدناه، تحتاج إلى إدخال الزوج ليتم دراستها، والإطار الزمني، وكمية البيانات التاريخية لاستخدامها في الدراسة، فضلا عن مدة التداول في وحدات الوقت. سنقدم لك توزيع الاختلافات. تتم الحسابات في الوقت الحقيقي. أدوات التداول. اختبار خدمات شريكنا ومنصة التداول مع حساب تجريبي مجاني خلال 30 يوما.

فار فور كالكولاتيون فوريكس الحصول على فيا أب ستور قراءة هذه المشاركة في التطبيق لدينا! كيف نحسب العوائد والقيمة المعرضة للخطر اليومي لمركز العملة؟ لدي حساب تداول الفوركس بعملة أساسية أوسد. أنا أمسك بمركز في ور / جبي، وأود أن أقدر يومي القيمة المعرضة للخطر. إذا كنت حساب العائد ور / جبي باستخدام الأسعار التاريخية هذا لن يكون الطريق الصحيح للقيام بذلك، لأنه سيعطيني العائد في الين الياباني التي تحتاج إلى مزيد من تحويلها إلى الدولار الأمريكي. ما هي الطريقة الصحيحة بالنسبة لي لحساب القيمة المعرضة للمخاطر والعوائد الكامنة؟ كيف يمكنك حساب القيمة المعرضة للخطر في إكسيل؟ القيمة المعرضة للمخاطر) فار (هي واحدة من أكثر القياسات المعروفة في عملية إدارة المخاطر. تهدف إدارة المخاطر إلى تحديد وفهم التعرض للمخاطر، وقياس تلك المخاطر، ومن ثم استخدام تلك القياسات لتحديد كيفية التعامل مع تلك المخاطر. ومن الناحية النظرية، تحقق القيمة المعرضة للمخاطر) فار فإنه يظهر التوزيع الطبيعي للخسائر السابقة - على سبيل المثال، محفظة استثمارية - ويحسب فترة ثقة حول احتمال تجاوز عتبة خسارة معينة؛ ويمكن بعد ذلك أن تستخدم المعلومات الناتجة لاتخاذ القرارات ووضع الاستراتيجية. وباإلضافة إلى ذلك، فإن القيمة المعرضة للمخاطر هي تقدير قائم على االحتمالية للخسارة الدنيا بالدولار التي يمكن أن نتوقعها على مدى فترة زمنية معينة. إيجابيات وسلبيات القيمة المعرضة للخطر. هناك بعض الإيجابيات وبعض سلبيات كبيرة لاستخدام القيمة المعرضة للمخاطر في قياس المخاطر. على جانب زائد، يتم فهم القياس على نطاق واسع من قبل المهنيين الصناعة المالية وكتدبير، فإنه من السهل أن نفهم. إن التواصل والوضوح أمران مهمان، وإذا كان تقييم القيمة المعرضة للخطر قد دفعنا إلى القول "نحن واثقون من أن خسائرنا لن تتجاوز 5 ملايين دولار في يوم تداول"، فقد وضعنا حدودا واضحة يمكن لمعظم الناس فهمها. ومع ذلك، هناك عدة عيوب في القيمة المعرضة للمخاطر. والأكثر أهمية هو أن "الثقة 99٪" في هذا المثال هو الحد الأدنى من الرقم الدولار. في 1٪ من الحالات التي تتجاوز الحد الأدنى للخسارة لدينا هذا الرقم، لا يوجد أي مؤشر يدل على كم. أن 1٪ يمكن أن تكون خسارة 100 مليون $، أو العديد من أوامر من حجم أكبر من القيمة المعرضة للمخاطر. والمثير للدهشة أن النموذج مصمم للعمل بهذه الطريقة ألن االحتماالت في القيمة المعرضة للمخاطر تعتمد على التوزيع الطبيعي للعائدات. ولكن من المعروف أن الأسواق المالية لديها توزيعات غير طبيعية، وهذا يعني أن لها أحداث خارجة عن الحد المتطرفة على أساس منتظم - أكثر بكثير من التوزيع الطبيعي يتوقع. وأخيرا، يتطلب حساب القيمة المعرضة للمخاطر عدة قياسات إحصائية مثل التباين، والتباين، والانحراف المعياري. مع محفظة الأصول اثنين، وهذا ليس من الصعب جدا، ولكن يصبح معقدا للغاية لمحفظة متنوعة للغاية. المزيد عن ذلك أدناه. ما هي صيغة القيمة المعرضة للخطر؟ يتم تعريف القيمة المعرضة للمخاطر على النحو التالي: القيمة املعرضة للمخاطر = العائد املرجح املرجح للمحفظة -) Z درجة نقاط الثقة * االنحراف املعياري للمحفظة ([* قيمة احملفظة. وعادة ما يتم التعبير عن إطار زمني في السنوات. ولكن إذا تم قياسها بطريقة أخرى (أي بأسابيع أو أيام)، فإننا نقسم العائد المتوقع بحلول الفاصل الزمني والانحراف المعياري للجذر التربيعي للفاصل الزمني. على سبيل المثال، إذا كان الإطار الزمني أسبوعيا، سيتم تعديل المدخلات ذات الصلة إلى (العائد المتوقع ÷ 52) و (الانحراف المعياري للحافظة ÷ √52). إذا كان يوميا، استخدم 252 و √252، على التوالي. مثل العديد من التطبيقات المالية، صيغة تبدو سهلة - لديها سوى عدد قليل من المدخلات - ولكن حساب المدخلات لمحفظة كبيرة مكثفة حسابيا، لديك لتقدير العائد المتوقع للمحفظة، والتي يمكن أن تكون عرضة للخطأ؛ لديك لحساب الترابط محفظة والتفاوت؛ ثم لديك لتوصيل كل شيء في. وبعبارة أخرى، انها ليست سهلة كما يبدو. العثور على فار في إكسيل. في ما يلي طريقة التباين - التباين في إيجاد القيمة المعرضة للخطر (الرجاء النقر بزر الماوس الأيمن وتحديد الصورة المفتوحة في علامة تبويب جديدة للحصول على درجة الدقة الكاملة للجدول]: مقدمة إلى القيمة المعرضة للخطر (فار) فالقيمة المعرضة للمخاطر) القيمة المعرضة للخطر أو أحيانا القيمة المعرضة للمخاطر (قد سميت ب "العلوم الجديدة إلدارة المخاطر"، ولكنك ال تحتاج إلى أن تكون عالما لاستخدام القيمة المعرضة للمخاطر. هنا، في الجزء الأول من هذه السلسلة، ونحن ننظر إلى فكرة وراء فار والأساليب الثلاثة الأساسية لحساب ذلك. في الجزء 2، نطبق هذه الطرق لحساب القيمة المعرضة للمخاطر لمخزون واحد أو استثمار واحد. فكرة وراء فار. إن المقياس الأكثر شعبية والتقليدية للمخاطر هو التقلب. ومع ذلك، فإن المشكلة الرئيسية مع تقلب هو أنه لا يهتم اتجاه حركة الاستثمار: الأسهم يمكن أن تكون متقلبة لأنه يقفز فجأة أعلى. بطبيعة الحال، لا يشعر المستثمرون بالأسى من المكاسب! (انظر حدود واستخدامات التقلب). وبالنسبة للمستثمرين، فإن المخاطر تتعلق باحتمالات فقدان المال، وتستند القيمة المعرضة للمخاطر إلى تلك الحقيقة المنطقية. من خلال افتراض المستثمرين يهتمون باحتمالات خسارة كبيرة حقا، فار يجيب على السؤال: "ما هو أسوأ سيناريو الحالة؟" أو "كم يمكن أن أخسر في شهر سيء حقا؟" الآن دعونا الحصول على محددة. تتضمن إحصائية القيمة المعرضة للمخاطر ثالثة مكونات: فترة زمنية، ومستوى ثقة، ومبلغ خسارة) أو نسبة خسارة (. ضع هذه األجزاء الثالثة في االعتبار حيث نعرض بعض األمثلة على االختالفات في السؤال الذي تجيب عنه القيمة المعرضة للمخاطر: ما هو أكثر ما يمكنني - مع مستوى ثقة 95٪ أو 99٪ - نتوقع أن يخسر بالدولار خلال الشهر المقبل؟ ما هي النسبة المئوية القصوى التي يمكنني تحقيقها - مع ثقة بنسبة 95٪ أو 99٪ - يتوقع أن تخسر خلال العام المقبل؟ يمكنك أن ترى كيف أن "سؤال فار" له ثلاثة عناصر: مستوى ثقة مرتفع نسبيا (عادة 95٪ أو 99٪)، فترة زمنية (يوم أو شهر أو سنة) وتقدير لخسارة الاستثمار إما بالدولار أو بالنسب المئوية). طرق حساب القيمة المعرضة للمخاطر. يستخدم المستثمرون المؤسسيون القيمة المعرضة للمخاطر لتقييم مخاطر المحفظة، ولكن في هذه المقدمة سوف نستخدمها لتقييم مخاطر مؤشر واحد يتداول مثل الأسهم: مؤشر ناسداك 100 الذي يتداول تحت مؤشر ق. ويعد مؤشر كيو كيو هو مؤشر شعبي جدا لأكبر الأسهم غير المالية التي تتداول في بورصة ناسداك. هناك ثلاث طرق لحساب فار: الطريقة التاريخية، طريقة التباين-التغاير و محاكاة مونتي كارلو. 1. الطريقة التاريخية. الطريقة التاريخية ببساطة إعادة تنظيم العودة التاريخية الفعلية، ووضعها في النظام من الأسوأ إلى الأفضل. ثم يفترض أن التاريخ سوف يكرر نفسه، من منظور المخاطر. وبدأت الشركة في مارس 1999، وإذا قمنا بحساب كل عائد يومي، فإننا ننتج مجموعة بيانات غنية من 1،400 نقطة تقريبا. دعونا وضعها في الرسم البياني الذي يقارن تكرار "دلاء" العودة. على سبيل المثال، في أعلى نقطة من الرسم البياني (أعلى شريط)، كان هناك أكثر من 250 يوما عندما كان العائد اليومي بين 0٪ و 1٪. في أقصى اليمين، يمكنك بالكاد رؤية شريط صغير في 13٪. فإنه يمثل يوم واحد واحد (في يناير 2000) في غضون فترة من خمس سنوات زائد عندما كانت العودة اليومية لل كق مذهلة 12.4٪! لاحظ أشرطة حمراء التي تشكل "الذيل الأيسر" من الرسم البياني. هذه هي أدنى 5٪ من العوائد اليومية (منذ يتم ترتيب العائدات من اليسار إلى اليمين، والأسوأ هي دائما "الذيل الأيسر"). أشرطة حمراء تشغيل من الخسائر اليومية من 4٪ إلى 8٪. لأن هذه هي أسوأ 5٪ من جميع العائدات اليومية، يمكننا أن نقول مع ثقة 95٪ أن أسوأ خسارة يومية لن تتجاوز 4٪. وبطريقة أخرى، نتوقع مع ثقة 95٪ أن مكاسبنا سوف تتجاوز -4٪. هذا هو فار باختصار. دعونا إعادة عبارة الإحصائيات إلى كل من النسبة المئوية والدولار: مع ثقة 95٪، نتوقع أن أسوأ خسارة يومية لدينا لن تتجاوز 4٪. إذا استثمرنا 100 دولار، نحن 95٪ واثقون من أن أسوأ خسارة يومية لن تتجاوز 4 دولارات ($ 100 × -4٪). يمكنك أن ترى أن فار تسمح في الواقع لنتيجة أسوأ من عودة -4٪. وهو لا يعبر عن اليقين المطلق، بل يجعل تقديرا احتماليا. إذا أردنا أن نزيد من ثقتنا، فإننا نحتاج فقط إلى "الانتقال إلى اليسار" على نفس الرسم البياني، حيث يمثل أول شريطين أحمرين عند -8٪ و -7٪ أسوأ٪ 1 من العوائد اليومية: مع ثقة 99٪، ونحن نتوقع أن أسوأ خسارة يومية لن تتجاوز 7٪. أو، إذا استثمرنا 100 دولار، نحن 99٪ واثقون من أن أسوأ خسارة يومية لن تتجاوز 7 دولارات. 2. طريقة التباين - التباين. وتفترض هذه الطريقة أن عوائد الأسهم توزع عادة. وبعبارة أخرى، فإنه يتطلب أن نقدر عاملين فقط - عائد متوقع (أو متوسط) وانحراف معياري - مما يسمح لنا برسم منحنى توزيع عادي. نحن هنا رسم المنحنى العادي ضد نفس البيانات الفعلية العودة: الفكرة وراء التباين-التغايرية هي مماثلة للأفكار وراء الطريقة التاريخية - إلا أننا نستخدم منحنى مألوف بدلا من البيانات الفعلية. ميزة المنحنى الطبيعي هو أننا نعرف تلقائيا حيث أسوأ 5٪ و 1٪ تقع على منحنى. وهي وظيفة من ثقتنا المطلوبة والانحراف المعياري (): ويستند منحنى الأزرق أعلاه على الانحراف المعياري اليومي الفعلي لل ق، وهو 2.64٪. كان متوسط ​​العائد اليومي قريبا إلى حد ما من الصفر، لذلك سوف نفترض أن متوسط ​​العائد من الصفر لأغراض التوضيح. في ما يلي نتائج توصيل الانحراف المعياري الفعلي في الصيغ أعلاه: 3. مونتي كارلو المحاكاة. أما الطريقة الثالثة فتتضمن تطوير نموذج لعوائد أسعار الأسهم المستقبلية وإجراء تجارب افتراضية متعددة من خلال النموذج. تشير محاكاة مونتي كارلو إلى أي طريقة تولد التجارب بشكل عشوائي، ولكنها في حد ذاتها لا تخبرنا بأي شيء عن المنهجية الأساسية. بالنسبة لمعظم المستخدمين، محاكاة مونتي كارلو تصل إلى مولد "الصندوق الأسود" من النتائج العشوائية. دون الدخول في مزيد من التفاصيل، أجرينا محاكاة مونتي كارلو على ف ف على أساس نمط التداول التاريخي. في محاكاة لدينا، أجريت 100 تجربة. إذا قمنا بتشغيلها مرة أخرى، فإننا سوف تحصل على نتيجة مختلفة - على الرغم من أنه من المرجح جدا أن الاختلافات ستكون ضيقة. هنا هي النتيجة مرتبة في رسم بياني (يرجى ملاحظة أنه في حين أظهرت الرسوم البيانية السابقة عوائد يومية، يعرض هذا الرسم البياني عوائد شهرية): لتلخيص، ركضنا 100 تجارب افتراضية من العائدات الشهرية لل ق. ومن بين هذه النتائج، كانت النتيجة بين -15٪ و -20٪. وثلاثة كانت بين -20٪ و 25٪. وهذا يعني أن أسوأ خمس نتائج (أي أسوأ 5٪) كانت أقل من -15٪. وبالتالي فإن محاكاة مونتي كارلو تؤدي إلى الاستنتاج التالي من نوع فار: مع الثقة 95٪، ونحن لا نتوقع أن تفقد أكثر من 15٪ خلال أي شهر معين. الخط السفلي. تحتسب القيمة المعرضة للمخاطر (فار) الحد الأقصى للخسارة المتوقعة (أو أسوأ سيناريوهات) على الاستثمار، خلال فترة زمنية معينة مع إعطاء درجة معينة من الثقة. نظرنا إلى ثلاث طرق تستخدم عادة لحساب فار. ولكن ضع في اعتبارك أن اثنين من طرقنا تحسب القيمة المعرضة للخطر اليومي والطريقة الثالثة محسوبة القيمة الشهرية. في الجزء 2 من هذه السلسلة نعرض لك كيفية مقارنة هذه الآفاق الزمنية المختلفة.
تحول الفوركس غلاسدور
تد العملات الأجنبية